当前股票持仓：三聚环保： 52%，华侨城A：19%，中国建筑：13%，永辉超市：12%，欧亚集团：4%。
小账户持仓：招商银行，宁波银行，杭州银行，南京银行，万科A，保利地产，春秋航空，森马服饰，南极电商，深南电路，兆易创新，上海机场。
当前基金持仓：兴全趋势，富国天惠，兴全轻资，兴全合宜。
近期操作计划：有点闲钱，计划买点三聚环保，不过对仓位应该没什么影响。
刚看了看，持仓股最近貌似没什么重要的事项，与房地产有关的是一个县城限高的新闻。前几天看到一个新闻，是关于县城住房限高的，具体为：新建商品房应以6层及以下为主，占比不得低于75%，最高不超过18层。我刷抖音时刷到了这个新闻，不过各种乱七八糟的解读，完全和低碳扯不上关系，这个限高令的大帽子是绿色低碳，那肯定是和低碳相关的。建房子本身是会产生碳排放的，而楼层越高，建造楼房所需的成本也越高，同时还要配套消防、电梯等等。也因此可以认为楼层越高，单位建筑面积产生的碳排放也是越高的。再有，超过7层的建筑是要配电梯的，而电梯是消耗能量的。从规模经济的角度来说，当城市的地价高到一定程度，建造高层所多消耗的资源才能被规模经济产生的效益所抵消，也因此高层建筑只有在大城市才有更多的经济性。还有从安全角度来解读的，毕竟县城房地产项目的施工单位未必都很规范，楼层越高，安全隐患越大。随着楼龄增长，这些高层很可能会变成危楼，寿期的缩短其实也是另一种碳排放。县城限高，从一个侧面反映了楼市一个不可逆转的预期，即人口加速向大城市集中，小小的县城尚不足以成为农村人口转移的主场。而没有了人口的持续流入，县城房价的增长也就无从谈起了。这使得在这些区域开发的房企的利润率会面临下滑。还有些房企在这些区域搞商业地产，前途就更难知：互联网零售向下渗透，加上人口流出，使得除了几个城市圈内部的县城之外，其他区域的县城都会面临很大的减值风险。我们需要思考一下，为什么会有三道红线？政策说的很明白，就是要控制房地产行业的风险。而房地产行业最大的风险是什么？就是房价太高了。当下不仅仅是房价太高，并且房地产企业的负债率高，房地产市场容量很难增长。几个因素之下，房地产市场的竞争格局早已发生了深刻的变革，钱不好挣了，不但不好挣，一个不小心就会吐回去。
所以我这里再啰嗦一遍，投资地产股，不要把重心放在买了多少地上，也不要把重心放在市盈率上，而应该放在公司的经营风险是否可控上，公司的经营模式是否可持续上。所以我认为未来地产股会加速分化，就好像前几年的银行股一样。这几年银行股总体横盘，但招商银行、宁波银行却走出了独立行情，回报优异。相反一些资质平庸的银行不涨反跌，估值不断刷新新低。未来的地产股，估计会是一样的结果。今天华侨城A再次创出近期行情的新高，不禁让人感慨，去年此时提起华侨城，无数冷言冷语。现如今牛气起来啦，股价更高的同时，似乎也更有前途了，连带着调研的机构也躲起来了：去年他们在干嘛呢？还记得那句讽刺犹言在耳：你觉得好，那机构们为什么不来？他们比你还差？
但我觉得，不仅是认知的变现，还是耐心的变现。我看很多人就是太心急了，趁着A股票调整的间隙，要把B股票的钱也挣了。等到A股票要涨时再接回来。一开始的计划本来天衣无缝，谁知道总是出这样那样的岔子，最终的结果往往不合心意。就好比前几天华侨城短期调整有人下车，也不知道上来了没有。说起股价的调整，顺带说一下三聚环保。不管什么样的原因，三聚环保股价在3月17日创了近期高点后就一路下跌，从7.89元跌到了最低5.58元，最大跌幅29%。于是无数人跳出来说：公司是不是出问题了？
很多人卖出的逻辑是：股价不会无缘无故下跌，肯定是公司基本面出问题了。这种逻辑的潜台词是，市场是有效的，或者市场上的主力资金对公司的经营变化了如指掌。
对一家主力控盘的公司来说或许是如此，我不确定三聚环保是否有主力控盘。但如果说市场是有效的，那就有问题了：有效市场下，股价会忠实反映公司的基本面，而公司的基本面是相对稳定的，并不会出现突然的变化。你下跌的时候反映了基本面，上涨的时候呢？这是说不通的。
可以说，股价的短期涨跌更多反映的还是市场情绪，而市场情绪其实非常难以捉摸，这一次它高开低走，下一次可能就是高开高走，你猜不透的。根本上决定股价的还是公司的基本面。
下面是特斯拉行情起步时的行情，和大家提过几次了。在2019年10月下旬，特斯拉上海工厂投产之后，股价有一个跳涨，之后在这个位置又徘徊了一个半月时间，然后股价才开始迅速拉升，两个月的时间就上涨了200%。但之后一个月股价就开始疯狂下跌，一个月时间跌去了70%，股价回到了特斯拉10月跳涨的位置，也就是说，3月18日时特斯拉的股价又跌到了起步的位置。之后的行情，想必大家都知道了，从去年3月到今年1月，10个月的时间特斯拉股价上涨了13倍！
回到三聚环保的话题上来。三聚环保当前转型的关键就在于海右生物柴油项目的成功投产。当前已经实现了开车出油，但尚未满产。满产出油一段时间确认设备运行平稳后，基本就可以宣告技术示范的成功了。而在产能提升过程中出现一些问题其实是可以预期的，解决了就可以了。可以认为，自去年8月底海右项目开工以来，海右项目的技术示范一直在坚定不移向前推进，技术示范成功的概率一直在提升之中：虽然股价有波动，但确定性是在持续提升的。之前我在3月10日写过海右项目的意义及后续的股价的可能表现：
PS：上面只是我个人投资的一点看法，大家参考即可，请勿作为投资依据。万一看走眼了也请嘴下留情，毕竟，看不看的主动权在你。刚看了看，持仓股最近貌似没什么重要的事项，与房地产有关的是一个县这个清明节我都没出门，在家里做了几天好吃的，每逢佳节胖三斤。自去年12月之后我就没怎么运动，加上瓜子水果吃的又多，四个月时间胖了6斤。看来真的要控制了。4号晚上去跑了下步，起步2公里，好歹坚持下来了。其实我感觉还能再坚持一会儿。不过到了第二天就感觉浑身乏力，所以就走了走。我在去年9月时发现脚背上长了几个米粒大小的硬包，还挺痒，被我一直挠挠挠，直至把左脚脚踝处的皮都挠掉了一层，然后洗澡时又淋了水。去医院看，医生说是过敏性湿疹，让我注意锻炼身体，开了点药。我是觉得应该锻炼身体了，不然毛病都出来了。衰老就是这样一个不可逆转的过程，并不是你不服老就不会老。但我们并不是消极对待衰老，而是要有一个正确的、积极的心态。
每个人都想着发家致富，这也是可以理解的。但不以一个正确的心态、正确的方式来投资，最后可能不仅得不到财富，还会有意外的损失。子曰:"富与贵是人之所欲也,不以其道得之,不处也。贫与贱是人之所恶也,不以其道得之,不去也。"
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